Retamar discurre a través de una fina franja alargada, con unos tres kilómetros de longitud en dirección norte-sur y sólo unos cientos de metros de anchura en dirección este-oeste. El trazado de la localidad es paralelo a la Rambla del Agua, terminando en el paseo marítimo, de unos 600 metros de longitud, que cae sobre el Mar Mediterráneo.

Retamar se divide en tres partes. La zona norte se encuentra separada del resto por la carretera N-344. En la zona centro se concentra gran parte de la población en edificios tipo dúplex y con mayor densidad constructiva. La zona sur es la más antigua y extensa. En ella se encuentran grandes urbanizaciones y muchas casas individuales con terreno propio.

Al este de la localidad, y separado del mismo por la Rambla del Agua, comienza el Parque Natural del Cabo de Gata-Níjar, que cuenta con algunas de las playas mejor conservadas del litoral mediterráneo.